*ST中安的大股東與國金證券因一個資管產(chǎn)品打起了官司。6月24日，*ST中安公告，國金證券起訴要求其大股東中恒匯志公司補交資管產(chǎn)品差額支付金共2.03億元。
目前還在停牌的*ST中安在6月21日就曾披露，國金證券此前向四川省高級人民法院申請對中恒匯志公司在 19.97億元范圍內的財產(chǎn)采取訴前財產(chǎn)保全措施，因此上市公司大股東所持有的4.09%股份被司法凍結。
2015年二季度和四季度，*ST中安的第一大股東中恒匯志公司展開了兩期員工持股計劃，并由國金證券為該員工持股計劃設立專項資產(chǎn)管理產(chǎn)品。同時，*ST中安實際控制人涂國身增持上市公司股份，同樣委托國金證券為此次增持成立了資管產(chǎn)品。
而這三只資管產(chǎn)品自入場以來，股份數(shù)量沒有發(fā)生變化。截至2016年一季度，三只資管產(chǎn)品仍持有共計2018.20萬股。截至6月23日，*ST中安收盤13.48元，賬面虧損總計約3.42億元。
*ST中安的市值從600億跌到170億，國金證券的三個資管計劃完完整整享受了這個過程。可以說受傷最多的除了持有*ST中安的股民，就當屬國金證券，由此打起官司也不難理解了。
不過*ST中安大股東的麻煩還不止于此。目前中恒匯志所持上市公司股份的89.74%都被質押，占*ST中安總股本的37.34%。而在經(jīng)歷5月31日到6月6日五個跌停板后，大股東股權質押已觸碰預警平倉線。
國金證券追討2億元
*ST中安6月24日發(fā)布的公告披露，公司收到四川省高級人民法院郵寄送達的《應訴通知書》等法律文書。根據(jù)《應訴通知書》，四川省高級人民法院已受理國金證券股份有限公司訴訟公司及公司控股股東深圳市中恒匯志投資有限公司。
根據(jù)披露的信息，2015年4月，國金證券（管理人）與浦發(fā)銀行南京分行行（托管人）、中安消股份有限公司（風險級 C 份額委托人）簽署了《國金中安消 1 號集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)管理合同》，并與中安消股份有限公司及其大股東深圳市中恒匯志投資有限公司簽署了《差額補足合同》。
該資管計劃已于 2017年5月11日到期終止，并于2017年5月12日完成一次清算。根據(jù)一次清算結果，該計劃現(xiàn)金類資產(chǎn)不足以全額支付優(yōu)先級A份額委托人和中間級B份額委托人本金和預期年化收益。
由此，該計劃自 2017年5月13日起進入二次清算期，在二次清算期間（即 2017 年 5 月 13 日（含）起至二次清算結束日（含）），該計劃按照未返還委托人的計劃資產(chǎn)繼續(xù)計提管理費和托管費，并按照優(yōu)先級A份額為返還本金1.33億元和中間級 B 份額未返還本金2500萬元繼續(xù)計提預期收益。
國金證券認為，自2017年5月8日起，中安消公司與中恒匯志公司構成違約，因此該計劃即日起按照每日優(yōu)先級 A 份額本金和中間級 B 份額本金的萬分之五計提風險準備金。
國金證券于 2017年5月15日向上述兩家公司發(fā)出《國金中安消 1 號集合資產(chǎn)管理計劃差額支付通知書》，要求按照資產(chǎn)管理合同、差額補足合同及差額支付通知書履行支付義務，但對方并未履行。
因此，國金證券提起訴訟，要求中安消公司與中恒匯志公司按照協(xié)議約定履行差額補足義務，向其支付計算至2017年6月14日的差額支付金額 2.03億元。
記者查詢了*ST中安關于此事的公告。2015年4月，國金中安消1號集合資產(chǎn)管理計劃設立，份額上限為3億份，按照9:1:2設立優(yōu)先級A、中間級B和風險級C。優(yōu)先級A份額和中間級B份額的初始配比不超過9:1，風險級C份額和中間級B份額的初始配比不超過2:1。
當時的公告披露，優(yōu)先級A份額、中間級B份額與風險級C份額的資產(chǎn)將合并運作。其中，*ST中安第一期員工持股計劃全額認購C份額，國金證券出資不超過2500萬元，認購B份額。
不過根據(jù)協(xié)議，持有B份額的國金證券，以參與金額為限對優(yōu)先級A份額的本金及預期年化收益承擔有限補償責任，但B份額對優(yōu)先級A份額的補償責任位于風險級C份額、中安消的控股股東深圳市中恒匯志投資有限公司之后。
而集合計劃收益分配和終止清算時，資產(chǎn)分配順序位于優(yōu)先級A份額之后，位于風險級C份額之前。
因此，在目前*ST中安風雨飄搖之際，國金證券不得不加快追討，不然就可能要自掏腰包補償優(yōu)先級A份額了。
三個資管計劃 賬面虧損3.42億
*ST中安的2017年一季報顯示，除了第一大股東深圳市中恒匯志投資有限公司持有41.15%，第二大股東上海儀電電子（集團）有限公司是第二大股東，占比4.47%。其他股東的持股均不到1%。
前十大股東中，國金中安消1號集合資產(chǎn)管理計劃持有1108.86萬股，位列第三。
在2015年，*ST中安委托國金證券對公司第一期員工持股計劃進行管理，成立上述資管產(chǎn)品，主要投資范圍為購買和持有公司股票。
因此，國金中安消1號集合資產(chǎn)管理計劃從2015年第二季度開始，總計買入*ST中安1108.86萬股，占總股本0.86%，成交均價為26.67元/股。
《中安消第一期員工持股計劃》約定存續(xù)期為24個月，應于2017年4月23日屆滿到期。而2017年3月3日，*ST中安董事會第四十五次會議審議通過《關于公司第一期員工持股計劃存續(xù)期延期的議案》，將公司第一期員工持股計劃的存續(xù)期延期24個月，即延期至2019年4月23日。
隨后，*ST中安很快又啟動了第二期員工持股計劃，成立了國金中安消 2號集合資產(chǎn)管理計劃。2015年 11月 9日，國金中安消 2號集合資產(chǎn)管理計劃累計買入319.4萬股，占公司總股本的比例為 0.25%，成交均價約為人民幣 37.09元/股，籌集資金共 1.2 億元，鎖定期為12個月。
而或許是對*ST中安的前景不夠看好，原中安消 2 號優(yōu)先級 A 份額的委托人退出，大股東中恒匯志不得不以自有資金申購中安消 2號的優(yōu)先級 A 份額。
很快，2015年11月27日，大股東中恒匯志的實際控制人涂國身再通過通過國金中安消增持 1 號集合資產(chǎn)管理計劃購買公司股份 589.94 股，占公司已發(fā)行股份比例的 0.46%，成交均價為33.93元/股。
上述三只資管產(chǎn)品自入場以來，股份數(shù)量沒有發(fā)生變化。截至2016年一季度，三只資管產(chǎn)品仍持有共計2018.20萬股，賬面虧損總計約3.42億元。
國金證券此前向四川省高級人民法院申請對中恒匯志在 19.97億元范圍內的財產(chǎn)采取訴前財產(chǎn)保全措施。經(jīng)四川省高級人民法院裁定，將中恒匯志持有的中安消股份限售流通股中的 5241.34萬股予以凍結，同時將實際控制人涂國身持有的國金中安資管產(chǎn)品中的集合計劃份額 6062.15萬份予以凍結。
*ST中安多重利空同時襲來
自5月31日到6月6日復牌的這五個交易日，*ST中安均以跌停收場。
6月8日晚公司發(fā)布公告，擬籌劃資產(chǎn)出售事項，以增強公司的流動性，擬出售的資產(chǎn)非公司核心類資產(chǎn)，該事項可能構成重大資產(chǎn)重組。公司股票自6月9日起繼續(xù)停牌。
為何*ST中安不被市場看好？究其原因，其一，前期收購事項落空。*ST中安在2016年7月21日宣布，公司擬收購包括北京啟創(chuàng)卓越科技有限公司（下稱啟創(chuàng)卓越）在內三家公司100%股權，但最終因“異常的大額預付賬款支出”，放棄了對啟創(chuàng)卓越的收購。6月17日，*ST中安的公告還顯示，啟創(chuàng)卓越目前還未完全退還公司已支付的首期交易對價款。
自2014年底中安消借殼飛樂股份上市至今，其已實施十余次現(xiàn)金收購。包括深圳迪特、昆明飛利泰等安保產(chǎn)品銷售公司，香港衛(wèi)安、澳門衛(wèi)安等安保企業(yè)及深圳威大這一醫(yī)療工程企業(yè)，涉及交易金額超20億。上述現(xiàn)金收購直接導致*ST中安的負債大幅攀升、現(xiàn)金流極度緊張。數(shù)據(jù)顯示，2014年*ST中安的資產(chǎn)負債率為36.62%，2015年升至54.62%，2016年則高達72.33%。
此外，*ST中安置入的資產(chǎn)業(yè)績承諾完成狀況也令人堪憂。深圳迪特、深圳威大2016年凈利潤承諾實現(xiàn)率均不達標，分別為77%、82%。而即便依靠收購并表沖高利潤，中安消自身借殼時業(yè)績承諾實現(xiàn)率也僅為46%。
其二，*ST中安還面對證監(jiān)會立案調查等危機。2016年12月22日，*ST中安收到證監(jiān)會下發(fā)的調查通知書，因涉嫌違反法律法規(guī)被立案調查。截至目前，證監(jiān)會的調查正在進行中，尚無相關進展。同時，由于公司2016年年報被相關會計事務所出示非標準審計意見，目前已被處以退市風險警示。
其三，大股東股權質押平倉風險。涂國身及其一致行動人合計持有公司的股份數(shù)量為53387.72萬股，占總股本的比例為41.61%，而目前處于質押狀態(tài)的股份數(shù)量累計高達47909.80萬股，占總股本的比例為37.34%，占其所持股份的89.74%。
手機版
相關新聞